
Содержание
Пройдя обучение, вы узнаете, как и научитесь:
Ведущий Курса

Подробная программа занятий
УРОК 1
Площадки Московской биржи. Акции и облигации. Время работы фондовой секции. Система Т0, Т+1, Т+2. Маржинальная торговля. Лоты. Издержки при торговле. Дивиденды. Налогообложение. Налоговые льготы. ИИС. Предпосылки успешной торговли. Виды облигаций. Номинал, купон, НКД, Дюрация. Особенности налогообложения облигаций. Назначение облигаций в портфеле. Баланс соотношения акций/облигаций. Технические аспекты торговли. Волатильность цены. Консолидации ценового движения. Дивидендные и новостные гэпы. Учет размытий при анализе графика. Торговля в диапазоне цены. Управление позицией. Психологические аспекты торговли.
УРОК 2
Понятие качественного актива. Диверсификация. Ключевые показатели бизнеса (разбор на примере годового отчета): Активы, Заемные средства, Чистый долг, Капитал, Выручка, чистая прибыль, EBITDA, Капитализация. Ключевые показатели эффективности компании (разбор на примере годового отчета): Леверидж, Чистый долг/EBITDA, P/B, P/E, EV/EBITDA, ROS, ROA, ROE. Взаимосвязь P/B и ROE. Сравнение P/E и EV/EBITDA.
УРОК 3
Взаимосвязь фьючерса и базового актива. Виды базовых активов. Определение рублевой стоимости фьючерса. ГО, изменение ГО, Margin Call. Плановая остановка торгов. Клиринг и вариационная маржа. Недельные, месячные, квартальные контракты. Поставочные и расчетные контракты. Контанго и бэквордация. Поставка опциона. Страйк. Опционы Put и Call. Ликвидность опционов. Теоретическая цена. Опционы в деньгах, на деньгах, вне денег. Определение внутренней стоимости опциона.
УРОК 4
Взаимосвязь временной стоимости и динамики базового актива. Дельта. Использование дельты опциона для построения синтетической позиции. Гамма. Тета. Взаимосвязь временной стоимости и времени до экспирации. Взаимосвязь временной стоимости и волатильности опциона. Вега. График волатильности, свойства волатильности. Опционный аналитик. Основые работы, составление портфеля, добавление позиций. Профиль позиции на текущий день и к экспирации. Анализ what if.
УРОК 5
Опционные позиции и конструкции (покупка опциона, продажа опциона, покупка/продажа стреддла и стренгла, опционные спреды). Плюсы, минусы, риски стратегии. Работа с гарантийным обеспечением. Оптимальные условия применения. Роль греков в стоимости конструкций. Синтетическое построение конструкций. Роллирование опционной позиции: по страйку, по времени, по страйку и времени. Синтетическое закрытие позиции. Дельта-хедж. Работа с гарантийным обеспечением.
УРОК 6-10
Практика торговли на реальном торговом счете в терминале QUIK.